フラット35 vs 変動金利｜2019〜2020年にどちらを選ぶべきだったのか？

住宅ローンを選ぶ際、多くの人が「固定金利（フラット35）」と「変動金利」のどちらを選ぶべきかで悩みます。特に2019〜2020年は、フラット35の金利が1％を下回るほど低水準でしたが、それでも多くの人が変動金利を選択しました。

では、この時期に変動金利を選んだ人は「目先の小銭」に目がくらんだのでしょうか？それとも、フラット35を選んだ人は「賢者」だったのでしょうか？本記事では、当時の状況と、固定金利・変動金利の選択理由について解説します。

2019〜2020年の住宅ローン金利の状況

まずは、当時の住宅ローン金利の状況を振り返ってみましょう。

2019〜2020年のフラット35の金利は以下のように推移していました。

年度	最低金利（フラット35）
2019年	約0.9%（35年固定）
2020年	約0.8%（35年固定）

この金利水準は、過去最低レベルでした。固定金利で1％を切ることは非常に珍しく、長期間安定した返済ができるメリットがありました。

一方、変動金利は当時も超低水準でした。

つまり、目先の金利差だけで見れば、変動金利を選んだ方が毎月の返済額が少なくなる状況でした。

それでは、なぜ当時多くの人が変動金利を選んだのでしょうか？理由を見ていきます。

単純に、変動金利の方が月々の支払いが安かったからです。例えば、3,000万円を借り入れた場合の月々の返済額を比較すると以下のようになります。

金利タイプ	金利	月々の返済額（35年ローン）
フラット35（固定）	0.9%	約81,000円
変動金利	0.5%	約76,000円

このように、月々5,000円程度の差が生じていました。年間6万円、10年で60万円の差となるため、当時の低金利を考えると、変動金利を選んだ人の判断も理解できます。

2019〜2020年当時は、日銀が低金利政策を継続しており、「当面の間、金利は上がらない」と考えられていました。そのため、「今後も変動金利は低水準のままだろう」と予想し、変動金利を選んだ人が多かったのです。

変動金利を選んだ人の中には、「数年以内に繰り上げ返済をして完済する計画だった」人もいました。短期間で返済を終える場合、低金利の変動金利を利用して返済負担を減らすのは合理的な選択です。

フラット35を選んだ人は、以下の点で有利だったといえます。

フラット35を選んだ人は、将来の金利上昇リスクを回避し、35年間一定の返済額で安心して暮らせるというメリットを享受できます。「リスクを避ける」という観点では、賢い選択だったと言えるでしょう。

2022年以降、物価上昇の影響などで、金利の引き上げが現実的なシナリオとなってきています。もし今後変動金利が上昇すれば、フラット35を選んだ人の方が有利になる可能性があります。

フラット35と変動金利のどちらが正解かは、一概には言えません。

つまり、それぞれのライフプランやリスク許容度によって、どちらを選ぶべきかが異なるのです。

2019〜2020年にフラット35が1％を切る低金利だったにもかかわらず、変動金利を選んだ人が多かった理由は以下の通りです。

一方で、フラット35を選んだ人は、将来の金利上昇リスクを回避し、安定した返済を続けることができるメリットがあります。

どちらが正解かは、住宅ローンをどのように活用したいかによるため、一概に「フラット35を選んだ人が賢者」とは言えません。大切なのは、自分のライフプランに合ったローンを選ぶことです。